Jinsi ya Kuhesabu Kurudi kwa Jumla Inayotarajiwa kwa Hisa Yo yote Katika ulimwengu wa uwekezaji, lengo kuu la mwekezaji yeyote mwenye busara ni kupata faida kubwa kutoka kwa uwekezaji wao chini ya vikwazo fulani. Vikwazo hivi vinaweza kuwa na mahitaji tofauti, ikiwa ni pamoja na uvumilivu wa hatari, mahitaji ya mapato ya sasa, na hata wasiwasi wa kimaadili kuhusu aina fulani za hisa, kama vile hizo za tasnia ya sigara. Hivyo, ni muhimu kwa mwekezaji yeyote kujua jinsi ya kuhakiki na kuhesabu kurudi kwa jumla kwa hisa ambapo wanaweza kuwekeza. Katika makala hii, tutaangazia jinsi ya kuhesabu kurudi kwa jumla inayotarajiwa kwa hisa yoyote, tukiangazia pia mifano halisi ili kuwezesha kueleweka kwa dhana hii ngumu. Kwanza, ni muhimu kuelewa nini kinachomaanishwa na kurudi kwa jumla.
Kurudi kwa jumla ni faida kamili ya uwekezaji katika kipindi fulani, ikijumuisha ongezeko la thamani ya hisa pamoja na gawio au riba yoyote iliyolipwa. Kwa mfano, ikiwa hisa imeongezeka kutoka dola 10 hadi dola 20, faida ya asilimia 100 inapatikana kutokana na ongezeko la thamani. Ikiwa hisa hiyo pia ililipatia gawio la dola 1, jumla ya kurudi itakuwa asilimia 110. Kwa hivyo, kurudi kwa jumla ni kipimo muhimu katika uelewa wa faida ya uwekezaji. Ili kukadiria kurudi kwa jumla, hatua rahisi zinaweza kufuatwa.
Kwanza, ni lazima pata gharama ya awali ya uwekezaji. Pili, pima jumla ya gawio au riba iliyolipwa wakati wa kipindi cha uwekezaji. Tatu, pata bei ya mauzo ya mwisho ya uwekezaji. Kisha, jumlisha jumla ya gawio na bei ya mwisho, na kisha gawanya matokeo na gharama ya awali ya uwekezaji, na subtrakta 1. Hii itakupa asilimia ya kurudi kwa jumla.
Kwa mfano, tuchukue hisa ya kampuni fulani. Ikiwa gharama ya kununua hisa ilikuwa dola 10, hisa hiyo ikapata gawio la dola 1, na ilipofika wakati wa kuuza, bei ilikuwa dola 20, tunapaswa kuhesabu kama ifuatavyo: 1. Gharama ya awali = $10 2. Gawio = $1 3. Bei ya mauzo = $20 4.
Jumla = $20 + $1 = $21 5. Hesabu = $21 / $10 - 1 = asilimia 110. Hii ni mfano wa jinsi ya kukadiria kurudi kwa jumla baada ya kipindi cha uwekezaji. Pamoja na uhakika wa kurudi kwa jumla katika kipindi kilichopita, kuna faida kubwa katika kukadiria kurudi kwa jumla inayotarajiwa katika soko la hisa. Ili kufanya hivyo, ni muhimu kufahamu vipengele vitatu kuu vinavyoathiri kurudi kwa jumla.
1. Gawio: Kiwango cha gawio kimekuwa kikitolewa na kampuni kadhaa. Kwa hivyo, ni muhimu kufahamu kiwango cha gawio ambacho kampuni inatarajia kutoa kwa siku zijazo. 2. Mabadiliko ya kipato kwa hisa: Hapa tunazungumzia ongezeko au kupungua kwa kipato cha kampuni.
Kadri kampuni inavyoshiriki faida, ndivyo hisa zake zitakuwa na thamani zaidi sokoni. 3. Mabadiliko katika uwiano wa bei kwa kipato: Uwiano huu unahusisha thamani ya hisa ukilinganisha na kipato chake. Ikiwa uwiano huu utaongezeka, basi thamani ya hisa itakuwa juu, na hivyo kuongeza kurudi kwa jumla. Hivyo, formula ya kukadiria kurudi kwa jumla inayotarajiwa ni kama ifuatavyo: Kurudi kwa jumla inayotarajiwa = (Mabadiliko ya kipato kwa hisa) + (Mabadiliko ya uwiano wa bei kwa kipato) + (Kiwango cha gawio) Ni vizuri pia kukumbuka kwamba taarifa za kihistoria za kampuni zinakuwa na umuhimu mkubwa katika kukadiria kurudi kwa jumla.
Kutokana na mwelekeo wa historia, wawekezaji wanaweza kuzingatia maendeleo mengine ya kimkakati ya kampuni na jinsi yanavyoweza kuathiri kurudi katika siku zijazo. Kwa mfano, kampuni maarufu ya Coca-Cola ilitumika kama kigezo katika hesabu hii. Katika mwaka wa 2016, kampuni ilikuwa na uwiano wa bei kwa kipato wa 23.2. Hii inamaanisha kwamba kampuni ilikuwa ikionekana kukabiliwa na mabadiliko katika mazingira yake ya kibiashara.
Kwa hivyo, mwekezaji anahitaji kuwa na uhakika wa makadirio yake. Katika hali hii, kuna vigezo vitatu vinavyoweza kuchukuliwa: - Je kampuni itaweza kudumisha faida yake ya kihistoria? - Je itakabiliwa na changamoto za soko? - Je uwiano wa bei kwa kipato utaimarika au kupungua? Kwa kudhani kwamba kampuni itashiriki kiwango cha faida cha makadirio ya asilimia 5 kwa mwaka, na kwamba uwiano huu utaweza kuathirika na chombo cha soko, mwekezaji anaweza kutazamia kuwepo kwa stahiki za kurudi kwa jumla. Ni muhimu kutambua tofauti kati ya hisa za kutilia maanani na zile zisizo za kutilia maanani. Hisa zinazotolewa na kampuni zilizo na historia thabiti ya kutoa gawio ni za kuaminiwa zaidi, kwani zina uwezekano mkubwa wa kuleta kurudi kwa jumla ya juu. Hivyo, wawekezaji wanapaswa kuzingatia hisa hizo wakati wa kufanya maamuzi yao.
Kwa kumalizia, kukadiria kurudi kwa jumla inayotarajiwa kwa hisa yoyote ni mchakato muhimu ambao unahitaji wakati na maarifa ya kutosha. Licha ya kuwa na vigezo vya kimaandishi, pia ni muhimu kuangalia hali ya soko na mambo mengine yanayoweza kuathiri mwelekeo wa kampuni. Kwa kuwa na maarifa haya, wawekezaji wanaweza kufanya maamuzi bora na kuzingatia vibaya hatari zinazoweza kutokea. Kila mwekezaji anaweza kutumia mbinu hii ya kuhesabu kurudi kwa jumla ili kujiandaa na kuimarisha uwekezaji wao. Hii itawawezesha kufanya maamuzi sahihi ya uwekezaji na kuimarisha nafasi zao sokoni.
Hivyo, katika mchakato huu, utafiti wa kina na uchambuzi wa kina ni muhimu ili kufikia malengo yaliyowekwa.
